2024년을 위한 20가지 핵심 CFO KPI 및 대시보드
Alex Chan | Content Strategist | 2024년 2월 12일
오늘날의 최고재무책임자(CFO)는 현금 흐름 추적, 재무 계획, 기업의 재무 성과 보고와 같은 기존의 책무를 그대로 수행하며, 기업의 재무 목표 달성에 기여할 수 있는 운영 및 전략 계획 수립을 주도한다는 새로운 역할에도 더욱 집중하고 있습니다. 따라서 CFO는 핵심 성과 지표(KPI)로 통용되는 다양한 메트릭 중에서 기업의 성과를 가장 잘 파악할 수 있는 것들이 무엇인지에 대한 명확한 관점을 제공해야만 합니다. 이후 CFO는 선별한 메트릭을 보다 광범위하게 추적 및 공유하여 개선의 여지가 있는 부분을 정확히 파악하고, 파악한 내용에 기반한 기업의 행동을 장려하기 위한 전략을 수립해야 합니다. 이상의 모든 목표를 달성하고자 하는 CFO는 각종 추적 대상 메트릭을 매핑하고, 해당 메트릭을 수집 및 표시하는 대시보드를 반드시 구축해야 합니다.
CFO KPI란 무엇인가요?
CFO 주요 성과 지표(KPI)들은 기업의 재무 성과, 나아가 CFO의 성과를 측정하는 데 사용되는 다양한 지표입니다. CFO KPI는 재무팀이 기업의 성과를 추적하고, 정보에 입각한 의사 결정을 수행하여 성공적인 경영 상태를 유지하거나 어려움을 겪고 있는 기업을 정상 궤도에 올려놓는 데 기여하는 메트릭입니다. 기업은 CFO KPI가 제공하는 효율성, 수익성, 위험 관리에 대한 인사이트를 바탕으로 자사의 재무 성과를 이해할 수 있습니다. 규제 당국의 요구 사항 및 투자자들이 의사 결정 시 환경적 요소를 얼마나 중요하게 고려하는지 여부에 따라 지속 가능성과 관련된 새로운 KPI들의 중요성이 높아질 수도 있습니다. 이상의 다양한 CFO KPI를 재무 외의 다른 부서들과도 광범위하게 공유함으로써 기업이 문제의 소지 또는 성공의 기회를 조기에 발견하고, 각 사업부의 리더들이 올바른 방향으로 나아가는 데 집중하도록 지원할 수 있습니다.
CFO 대시보드란 무엇인가요?
재무 관리자들은 CFO 대시보드를 통해 기업의 재무 성과 및 현황에 대한 개요를 확인할 수 있습니다. CFO 대시보드는 실시간 데이터에 액세스하고, KPI를 확인할 수 있는 중앙화된 분석 도구입니다. CFO는 대시보드를 사용하여 주요 재무 수치를 추적, 분석, 보고할 수 있습니다. CFO의 재무 보고는 경영진이 기업의 재정 상태를 이해하고, 위험 또는 개선이 필요한 부분을 파악하고, 재무 목표를 달성하기 위한 전사적 전략을 개발하는 데 기여합니다.
핵심 요점
- CFO KPI는 기업의 재무 성과를 측정하는 지표입니다. CFO KPI는 CFO가 기업의 전사적 목표 달성의 일환으로 정보에 입각한 재무적 결정을 수행하는 데 기여합니다.
- 기업은 CFO KPI를 모니터링 및 분석하여 재무 성과를 더 잘 이해할 수 있습니다. 해당 메트릭들은 기업의 효율성, 수익성, 성장 기회 및 그에 수반되는 위험에 대한 인사이트를 제공합니다.
- 어떤 CFO KPI를 추적할지는 기업의 재무 목표, 규모, 업종, 비즈니스 모델, 운영 프로세스 등에 따라 결정됩니다.
- CFO 대시보드를 통해 기업의 재무 성과에 대한 개요를 파악할 수 있습니다. 또한 중요한 재무적 수치를 추적, 분석, 보고할 수 있습니다.
CFO 대시보드에는 어떤 KPI가 포함되어야 하나요?
어떤 KPI를 CFO 대시보드에 포함시킬지 여부는 기업의 목표 및 요구 사항에 따라 달라집니다. 선정 기준은 경영진이 회사의 실적, 현금 흐름, 유동성과 같은 영역에서 직면한 잠재적 위험을 파악하고, 확장, 인수, 해고 또는 매각과 같은 중요한 재무 결정을 내릴 때 도움이 될 수 있어야 한다는 것입니다. 지속 가능성 KPI는 비즈니스 운영이 환경에 미치는 영향을 측정할 수 있습니다.
다음은 CFO가 다양한 과제 해결을 위해 일반적으로 사용하는 재무 KPI 및 최근 각광받고 있는 지속 가능성 관련 메트릭입니다.
매출 및 수익:
- 매출 성장률(Revenue growth rate)
- 매출 총이익률(Gross profit margin)
- EBITDA 마진율(EBITDA margin)
- 연평균 성장률(compound annual growth rate, CAGR)
- 수익 차이 분석(Revenue variance analysis)
- 총 자산 수익률(return on assets, ROA)
운영:
- 영업 현금 흐름(Operating cash flow)
- 현금 전환 주기(cash conversion cycle, CCC)
- 운전 자본(working capital)
- 미지급금 회전율(accounts payable turnover)
- 미수금 회전율(accounts receivable turnover)
재무 효율성:
- 자기자본 수익률(return on equity, ROE)
- 현금 활주로(cash runway)
- 미수금 회전일수(days sales outstanding)
- 미지급금 회전일수(days payable outstanding)
부채:
- 운전 자본(working capital)
- 당좌 비율(quick ratio)
- 부채 비율(debt-to-equity ratio)
지속 가능성:
- 매출 기준 가중 평균 탄소 집약도(Weighted average carbon intensity, by revenue)
- 물리적 탄소 집약도 비율(산업별)(Physical carbon intensity ratios[industry specific])
CFO KPI 대시보드 예시
CFO KPI 대시보드는 시각적 요소 및 메트릭의 조합을 통해 정보에 기반한 신속한 재무 평가를 지원합니다. 다양한 KPI를 한눈에 확인할 수 있는 대시보드는 주요 비즈니스 메트릭의 정기적 평가를 용이하게 하고, 경영진이 중요한 요소에 집중하며 잠재적 문제 또는 성공의 기회를 조기에 발견할 수 있도록 지원합니다. 기업의 비즈니스와 관련성이 높은 메트릭은 명확한 재무적 목표가 담긴 전사적 전략을 수립하는 데에도 도움을 줍니다. 그러나 유의미한 수준의 관련성을 유지하기 위해서는 CFO KPI 대시보드로 정확한 데이터가 적시에 제공되어야 합니다.
어떤 재무 KPI를 추적할지 결정하는 방법
어떤 재무 KPI를 추적해야 할지 여부는 궁극적으로 기업의 목표에 따라 결정됩니다.
가장 효과적인 KPI는 정량화되고 실행 가능할 뿐만 아니라 기업의 목표와도 일치하는 KPI입니다. 예를 들어, 내년에 가장 중요해질 지표는 수익과 현금 흐름일까요, 아니면 수익을 희생하더라도 매출과 시장 점유율 성장을 더 중시하게 될까요? 이같은 질문에 답하기 위한 전략적 결정에 따라 대시보드에 어떤 KPI를 가장 우선적으로 표시하고 주목해야 할지도 결정됩니다. 예를 들어 현금 상태를 개선하는 것이 내년의 목표인 기업은 '12개월 동안 현금 흐름 15% 증가'와 같은 측정 가능한 목표를 수립하고, 영업 현금 흐름, 현금 전환 주기, EBITDA 마진 등의 주요 KPI를 통해 구체적인 목표 달성을 추적할 수 있습니다.
CFO 대시보드에 포함시킬 KPI를 선택하는 과정에서는 기업의 재무 목표, 규모, 성숙도, 업종, 비즈니스 모델, 재정 정책, 운영 프로세스 및 기타 다양한 구성 요소를 고려해야 합니다. 포괄적 정보를 제공하는 CFO 대시보드를 구성함으로써 기업의 재무 상태를 신속하게 분석할 수 있습니다.
지속 가능성 지표와 관련해서는 아직 어떤 KPI가 가장 유용하고 영향력이 있는지에 대한 명확한 공감대가 형성되어 있지 않습니다. 향후 규제 당국이 지정할 지속 가능성 보고 요건이 큰 변수가 될 것입니다. 탄소 배출량과 같은 환경적 요소를 기반으로 투자 결정을 내리는 자산 관리자 및 개인 투자자와 같은 투자자들의 성향도 지속 가능성 지표에 큰 영향을 미칠 것입니다.
일반적으로 CFO 대시보드에는 재무 위험 및 개선 기회를 정확히 파악할 수 있는 그래프 및 보고서가 포함됩니다. 전사적 지표들에 더하여 사업부 단위로도 이같은 KPI를 적용하면 고객에게 가장 인기 있는 제품 또는 서비스, 운영 비용이 가장 많이 드는 영역, 회사 실적에 걸림돌이 되는 영역 등에 대한 인사이트를 확보할 수 있습니다.
20가지 핵심 CFO 대시보드 KPI 및 메트릭
KPI는 재무 성과를 정량화하는 데 사용됩니다. CFO가 기업의 재무 목표 달성을 지원하기 위해서는 적절한 KPI를 분석하여 기업의 현재 재무 성과를 정확히 파악해야만 합니다.
다음은 기업에서 추적해야 할 KPI를 결정하는 과정에서 참고할 수 있는, 가장 일반적으로 사용되는 KPI들의 목록입니다.
매출 및 수익:
다음 KPI들을 통해 기업의 매출 추세 및 그 매출로부터 얼마나 많은 수익을 창출하고 있는지 파악할 수 있습니다.
- 1. 매출 성장: 매출 성장률은 가장 간단한 척도이자 모든 논의의 출발점입니다. 이 기업은 성장하고 있습니까, 아니면 후퇴하고 있습니까? 수익 성장률 = (현재 매출 - 이전 기간 매출) / 이전 기간 매출 x 100
- 2. EBITDA 마진: 이자, 세금, 감가상각 및 상각 전 이익은 회사의 핵심 수익성을 측정할 수 있는 지표입니다. EBITDA는 순이익과 유사하지만, 재무 및 회계적 결정을 제거하여 기업의 수익성을 일대일로 비교하는 데 사용됩니다. EBITDA = 순이익 + 이자 + 세금 + 감가상각비 + 상각비
- 3. 매출 총이익률: 이 수익성 지표는 제품의 제조 비용과 판매 가격을 비교하여 제품의 기본 수익성을 평가합니다. 영업 마진에 포함되는 마케팅, 판매, 일반 관리 비용은 포함되지 않습니다. 매출 총이익률 = (매출 - 매출원가) / 매출
- 4. 순이익률: 수익 1달러당 순이익률을 알 수 있는 지표입니다. 순이익은 현금 비용 및 비현금 비용(예: 감가상각)을 포함한 모든 비용을 제한 손익 계산서 상의 최종 수익입니다. 순이익률 = (순이익 / 매출) x 100
- 5. 연평균 성장률(CAGR): 특정 기간 동안 기업이 달성한 복합 성장률을 측정합니다. 전년 대비 매출 성장률보다 장기적인 관점을 제공하는 데 도움을 주는 지표입니다. CAGR = ((기말 잔액) / (기초 잔액))^(1 / 성장이 발생한 연수) - 1
- 6. 예산 차이: 사전 예측한 예산과 실제 결과를 비교하는 지표로서, 매출, 비용, 마진, 순이익 등 여러 재무 요소를 대입할 수 있습니다. 매출 예산 편차 = (실제 매출-예산상의 매출)/ 예산상의 매출
- 7. 자산 수익률: 기업이 소유한 자산으로부터 얼마나 많은 수익을 창출하고 있는지 나타냅니다. ROA = 순이익 / 평균 총 자산
운영
다음 KPI들을 통해 기업이 얼마나 잘 운영되고 있는지, 특히 영업 활동이 얼마나 현금으로 잘 전환되는지 알 수 있습니다.
- 8. 영업 현금 흐름: 일상적인 영업 활동을 통해 얼마나 많은 현금 흐름이 창출되는지를 측정합니다. 이 지표와 관련된 대량의 데이터는 CFO 대시보드 소프트웨어를 사용하여 추적할 수 있습니다. 영업 현금 흐름 = 영업 이익 + 감가상각비 - 세금 + 운전 자본의 변화
- 9. 현금 전환 주기: 상품을 현금으로 전환하는 데 필요한 일수를 측정합니다. 현금 전환 주기 = 재고자산 회전일수 + 미수금 회전일수 - 미지급금 회전일수
- 10. 미지급금 회전율: 기업이 공급업체에 대금을 지급하는 데 걸리는 시간을 측정합니다. 감소하는 미지급금 회전율은 기업의 현금 흐름에 문제가 있음을 나타낼 수 있습니다. 이 비율이 증가하면 현금 할당 방식에 개선의 여지가 있고, 자금을 더 잘 사용할 수 있음을 의미할 수 있습니다. 미지급금 회전율 = 총 공급업체 신용 구매액 / 평균 미지급금
- 11. 미수금 회전율: 고객이 상품 또는 서비스 대금을 얼마나 빨리 지불하는지 여부를 측정합니다. 낮은 미수금 회전율은 기업이 고객으로부터 신용거래 대금을 회수하는 방식에 개선의 여지가 있음을 의미합니다. 반면 너무 높으면 고객에게 더 많은 신용을 제공하여 추가적인 성장을 꾀할 수 있습니다. 미수금 회전율 = 총 신용 판매액 ÷ 평균 미수금
재무 효율성
다음 KPI들을 통해 기업이 현금을 포함한 투자자의 자본을 얼마나 효과적으로 사용하고 있는지 측정할 수 있습니다.
- 12. 자기자본 수익률: 투자자 및 사업주의 자금이 수익 창출을 위해 얼마나 효과적으로 사용되고 있는지 여부를 측정합니다. 자기자본 수익률 = 순이익/주주 지분 가치
- 13. 현금 활주로: 기업이 매주 지출하는 현금의 양을 측정하여 해당 기업이 추가 현금 투자 없이 얼마나 오래 운영할 수 있는지 예측할 수 있는 지표입니다. 현금 활주로 = 현재 현금 잔액 / 소진율
- 14. 미지급금 회전일수(DPO): 미지급금의 처리 속도를 일 단위로 보여줍니다. 높은 DPO는 기업이 공급업체와의 적절한 신용 거래를 통해 현금을 보유하며 강력한 운전 자본 상태를 유지하고 있음을 나타냅니다. 하지만 너무 높은 DPO는 기업이 청구서를 지불할 현금이 없다는 사실을 나타낼 수도 있습니다. 또한 대금을 더 빨리 결제하지 않음으로써 놓치고 있는 할인 혜택이 있을 수도 있습니다. 미지급금 회전일수 = (미지급금 × 해당 기간의 일수) / 매출원가)
- 15. 미수금 회전일수(DSO): 고객으로부터 대금을 얼마나 빨리 회수하는지를 일 단위로 보여줍니다. DSO 수치가 낮을수록 대금을 신속하게 수령하고 있다는 뜻입니다. 주의: 더 많은 신용 거래를 제공하면 판매 기회를 늘릴 수도 있지 않을까요? 미수금 회전일수 = (해당 기간의 평균 미수금 / 해당 기간의 신용 판매액) × 해당 기간의 일수
부채
다음 KPI들을 통해 기업이 부채 상환, 급여 지급 및 기타 현금 의무를 얼마나 잘 이행하고 있는지를 평가할 수 있습니다.
- 16. 운전 자본: 기업이 단기적 니즈 충족을 위해 처분할 수 있는 자원을 측정합니다. 운전 자본과 영업 현금 흐름을 함께 분석하여 해당 기업의 지급 능력 위험, 해당 기업이 새로운 성장 기회를 추구할 경우 위험에 처할 가능성이 있는지 여부 등을 파악할 수 있습니다. 유동 자산을 유동 부채로 나눈 비율인 유동 비율로 나타낼 수도 있습니다. 운전 자본 = 유동 자산 - 유동 부채
- 17. 당좌 비율: 이 또한 단기 재무 의무를 이행할 수 있는 기업의 능력을 측정하는 지표입니다. 당좌 비율 = (현금 + 시장성 유가증권 + 미수금) / 유동 부채
- 18. 부채 비율: 부채 비율은 기업의 부채와 주주의 자본을 비교합니다. 부채 비율이 높을수록 기업이 부채를 통해 더 많은 운영 자금을 조달하고 있다는 의미이며, 이는 더 높은 위험을 의미할 수 있습니다. 부채 비율 = 기업의 총 부채 / 총 주주 자본
지속 가능성
지속 가능성 KPI는 투자자의 의사 결정, 기업의 규제 준수 및 장기적 재무 성과에 갈수록 많은 영향을 미치고 있습니다.
- 19. 매출 기준 가중 평균 탄소 집약도(WACI): 기업이 창출한 매출 100만 달러당 총 탄소 배출량을 측정합니다. 본 방식의 단점은 기업의 매출이 크게 변동될 수 있고, 현지의 시장 상황에 따라 기업마다 다르게 측정될 수 있다는 것입니다. JPMorgan Chase는 '탄소 노출 메트릭 이해하기(Understanding carbon exposure metrics)' 보고서에서 본 방식이 "동일한 산업 내 여러 기업의 탄소 효율성을 비교하는 불완전한 방법"이라고 평했습니다. WACI = 톤 단위 CO2 배출량 / (매출/100만 달러)
- 20. 물리적 탄소 집약도 비율(산업별): 이 KPI는 총 탄소 배출량을 부셸 단위 옥수수, 톤 단위 구리 추출량, 메가와트시 단위 전력 생산량과 같은 특정 물리적 생산량으로 나눕니다. 물리적 탄소 집약도 분석 = 톤 단위 CO2 배출량 / 단위별 생산량
Oracle 솔루션으로 재무 성과 개선하기
사용 가능한 형식의 적절한 데이터는 CFO 및 기타 경영진이 기업의 성장 및 수익 향상을 위한 전략을 개발하고 실행하는 데 기여합니다. Oracle Fusion Cloud Financials은 재무팀이 기업의 재무 상태를 이해하고, 예측 정확도를 향상시키고, 위험 관리를 개선하고, 의사결정을 간소화하기 위한 다양한 데이터를 제공하는 플랫폼입니다. CFO는 전사적으로 데이터를 수집하는 대시보드를 통해 기업의 재무 및 운영에 대한 종합적인 실시간 뷰를 열람할 수 있습니다. 이미 다양한 산업 분야의 글로벌 기업들이 Oracle Cloud Financials이 제공하는 실용적 인사이트 및 자동화를 통한 시간 절약이라는 이점을 만끽하고 있습니다.
CFO KPI FAQ
CFO가 KPI를 사용하여 추적해야 하는 최우선 목표는 무엇인가요?
CFO는 부채 상환 및 급여 지급과 같은 단기 의무를 이행하는 데 필요한 유동성, 완제품을 현금으로 전환하는 데 걸리는 시간, 기업이 투자자의 자금을 얼마나 잘 사용하여 수익을 창출하고 있는지 여부, 기업의 매출과 수익의 성장 속도 등의 주요 성과 요소들을 추적할 수 있습니다.
CFO 대시보드의 가장 중요한 기능은 무엇인가요?
CFO 대시보드는 언제나 정확한 최신 정보를 제공해야만 합니다. 또한 정보를 명확하고 신속하게 표시하고, 시간 경과에 따른 데이터의 추세 및 변화량을 제공하고, 간단한 커스터마이징 기능 및 CFO가 원하는 세부 항목으로 드릴다운할 수 있는 기능을 제공해야만 합니다.
CFO가 대시보드를 통해 수시로 모니터링해야 하는 가장 중요한 KPI는 무엇인가요?
당좌 비율과 유동 비율은 기업의 단기 재무 의무 이행 능력을 측정할 수 있는 매우 중요한 지표입니다.
CFO 대시보드에 포함시켜야 하는 가장 중요한 구성 요소는 무엇인가요?
CFO 대시보드의 가장 중요한 구성 요소는 매출, 비용 및 이익, 현금 흐름 및 현금 포지션, 자본 수익률입니다.
